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在外匯和差價合約 (CFD) 交易中，槓桿和保證金是交易者能夠以最小資本控制大額部位的關鍵概念。槓桿可以放大潛在利潤，但也會放大損失。研究表明，70% 至 80% 的散戶交易者在槓桿交易中虧損。英國福布斯顧問 - 差價合約交易)。保證金，即維持這些部位所需的抵押品，直接影響交易成本和帳戶安全。

槓桿允許交易者以較少的資金控制更大的部位，以一定比例表示，例如 50:1，即 1 美元控制 50 美元的交易價值。槓桿在外匯和差價合約市場中很常見，它使交易者能夠以有限的資金參與高價值市場。

例如，您持有 1,000 美元，槓桿為 50:1，控制著 50,000 美元的部位。價格上漲 1% 可帶來 500 美元的利潤（50,000 美元 × 1%），相當於您本金的 50%。然而，價格下跌 1% 則會導致 500 美元的損失，並有可能導致帳戶大幅虧損。

每Investopedia - 外匯槓桿，外匯市場通常提供高槓桿（例如 100:1 或更高），但其風險需要謹慎使用。

保證金是交易者為開立和維持槓桿部位而存入的資金，作為抵押品。它並非費用，而是平倉後可退還的金額，以頭寸總價值的百分比表示，稱為保證金要求。

例如，10萬美元部位的保證金要求為2%，則需要2,000美元。保證金類型包括：

根據FOREX.com - 保證金和槓桿，維持足夠的保證金對於避免強制平倉至關重要。

槓桿與保證金成反比：槓桿越高，保證金要求越低。以下是常見槓桿率與保證金要求的表格：

計算公式：

例子：
對於槓桿率為 50:1 的 100,000 美元歐元/美元部位：

每Babypips - 保證金 vs 槓桿，了解這種關係有助於交易者評估資本需求和風險。

保證金水準衡量帳戶健康狀況，計算方法如下：
[ \text{保證金水準} = \left( \frac{\text{帳戶權益}}{\text{已使用保證金}} \right) \times 100% ]

例子：擁有 5,000 美元的權益和 2,000 美元的已用保證金：
[ 5,000 ÷ 2,000 \乘以 100% = 250% ]

如果保證金水準低於經紀商的門檻（通常為 100%），追加保證金通知發生這種情況時，需要追加資金或平倉以防止進一步損失。如果跌至停損水準（例如 50%），經紀商可能會自動平倉。

每嘉信理財 - 外匯保證金，監控保證金水準對於避免意外清算至關重要。

由於高風險，槓桿和保證金需要謹慎管理。以下是一些實用策略：

例：管理槓桿和保證金
使用 5,000 美元的帳戶，以 50:1 的槓桿交易 1 手（100,000 單位）歐元/美元，當前匯率為 1.1050：

如果價格下跌 1%（110 點），部位價值將降至 109,395 美元，未實現損失為 1,105 美元：

如果接近100%，可能會觸發追加保證金通知。 10點停損將損失限制在100美元以內，以保障帳戶安全。

槓桿和保證金是外匯和差價合約交易中必不可少的工具，能夠幫助投資者以有限的資金進入廣闊的市場。然而，高風險需要謹慎管理。透過掌握槓桿和保證金的計算方法，並使用止損單、適當的槓桿和模擬帳戶，交易者可以降低風險並提高盈利能力。